ヘラクレスは、槍を振り回すアルゴスの王から預言者となったアンフィアラオス、ナイフを投げつけるスパルタの盗人アウトリュコス、テーベの野獣戦士ティデウス、スキタイのアマゾン弓使いアタランタ、甥でアテネの物語作家イオラウスからなる傭兵団のリーダーであった。
ヘラクレスはゼウスの半神の息子で、ヘラの裏切りで正気を失い、エウリュステウス王のもとを訪れた際に妻メガラとその子供たちを殺害させた後、伝説の十二大業を完成したと言われています。 この映画では、ヘラクレスが本当にゼウスの息子であるかどうかは明確に立証されておらず、多くの人がその主張と、ヘラクレスの有名な十二の大業の物語に懐疑的である。 にもかかわらず、ヘラクレスは人間離れした強さと、戦闘において比類なき技量を発揮する。 しかし、ヘラクレスは自分の手で妻と子供を死なせた記憶と、ケルベロスの幻影に頻繁に悩まされている。
紀元前358年、ギリシャ北部のマケドニア海岸で最近の任務を終え、甥を助けたヘラクレスと彼のチームは、酒場で祝杯をあげ飲んでいると、コティス王の娘エルゲニアに声をかけられる。彼女はヘラクレスに、血に飢えた軍閥リーサスから国を守るためにトラキアの軍隊を鍛えることを望んでいた。 ヘラクレスは自分の体重分の金を提供された後にそれを受け入れ、一行はCotysとトラキア軍のリーダーであるSitacles将軍によってトラキアに迎えられる。
しかし、Rhesusは中央トラキアのBessi族に到達しCotysは、ヘラクレスの反対と軍の訓練の欠如にもかかわらず、Bessiを守るために戦場に軍を導くことを強く主張する。 しかし、アカゲザルの魔術がベッシー族をトラキア軍に対抗させたため、彼らは遅すぎた。 ベッシーが長く悲惨な戦いの末に敗れ、少なくともトラキア軍の半分が殺された後、ヘラクレスと彼の同盟者は適切に軍隊を訓練します。
訓練が完了すると、ヘラクレスとシタクレスはアスティカス山前の戦場で一日の旅をした後、アカゲザルおよび彼の兵士と対峙することになります。 トラキア人は苦闘の末にアカゲザルの軍を撤退させるが、アカゲザル自身もヘラクレスと対決するために出馬し、彼に敗れる。
アカゲザルは囚人としてトラキアに連れ戻され、公然と苦しめられ恥をかかされる。 憐れんだヘラクレスは、町の人々がさらに彼に物を投げつけるのを止めます。 ヘラクレスが村々を焼き払ったアカゲザルの行為に触れると、アカゲザルは自分や自分の軍ではないと言い、自分が間違った側で戦ってきたとヘラクレスに告げる。
その後、宮殿の広間でアカゲザルは鎖につながれ、展示されたままになっている。 エルゲニアが彼に同情していることに気づいたヘラクレスは彼女に立ち向かい、アカゲザルが村々について真実を語っていたこと、それは彼が単に彼の王国を拡大しようとするコテュスの積極的な試みに対して報復していたことにあると知る。 エルゲニアはコテュスのやり方には賛成できないが、先王である夫が父に毒殺されていたため、恐怖から従ってしまう。 さらに、Cotysは彼女の息子である真の王位継承者Ariusを脅かす。
報酬を受け取った傭兵たちは出発しようとするが、HerculesはCotysを止めるために後ろに残り、Autolycus以外は彼に続くことを選択する。 しかし、彼らはシタクルスとその部下に圧倒され、捕らえられてしまう。 鎖につながれたヘラクレスは、コテュスと同盟を結んでいるエウリュステウス王と対峙する。 エウリュステウスは、家族が死んだ夜にヘラクレスを薬漬けにし、自分の権力に対する脅威と見なしたことを明らかにする。 ヘラクレスの家族はエウリュステウスが送り込んだ3匹の黒い狼に殺され、その結果、ヘラクレスは常にケルベロスの幻覚を見るようになる。 コティスの命令でエルギニアが裏切りの罪で処刑されると、ヘラクレスはアムピアラーオスから、みんなが自分を信じているように、自分も信じなさいと励まされる。 ヘラクレスは、超人的な力を発揮して鎖を解き、エルギニアを救い、狼を一人で倒す。 ヘラクレスはアカゲザルを含む囚人を解放し、エウリュステウスに立ち向かい、自らの短剣で刺し、家族の仇を討つ。しかし、シタクルスに待ち伏せされ、密かに腕を磨いていたイオラオスによって刺し殺されてしまう。 アリウスは人質に取られるが、仲間を助けるために戻ることにしたアウトリュクスに助けられる。 その後の戦いで、テューデウスはアリウスを守るために致命傷を負うが、倒れるまで戦い続け、多くのトラキア兵を殺戮し、後にヘラクレスの腕の中で息を引き取る。 再び人間離れした力を発揮したヘラクレスは、巨大なヘラ像を土台から押し出し、それを使ってコティスとその兵士の多くを押しつぶした。 残された兵士たちは、背景で稲妻が光る中、ヘラクレスを見る。 生き残った兵士たちはヘラクレスに頭を下げ、アリウスはエルギニアを従えて王座に着く。 クレジットが流れると、「十二の功業」のアニメーションが流れ、ヘラクレスがいかに仲間の助けを借りてこれらの偉業を成し遂げたかが示される
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