Money Crashers

“Jeg har lidt penge på min bankkonto, og jeg skal bruge dem om under et år. Hvor kan jeg investere dem på kort sigt for at få et bedre afkast end på min checkkonto?”

Jeg hører dette spørgsmål hele tiden. Og den gode nyhed er, at kortsigtede investorer har flere muligheder i dag end nogensinde før. Selv om kortfristede investeringer ofte – men ikke i sig selv – er mindre risikable, giver de typisk et lavere afkast end langsigtede investeringer.

Mange af nedenstående muligheder er så sikre, at de er garanteret af den føderale regering. Andre giver et afkast, der kan konkurrere med selv langsigtede investeringer, men er også forbundet med en ekstra portion risiko. I det mindste bør du kunne undgå at miste penge til inflationen med lille eller ingen risiko.

Her er, hvad alle investorer skal vide om kortsigtede investeringer, før de parkerer deres penge i under et år.

Hvor du investerer …

Hvor du træffer nogen investeringsbeslutninger, skal du se nærmere på din gæld. Hvis du har kreditkortsgæld med høj rente eller anden usikret gæld, er det måske bedre at bruge dine ekstra penge til at betale dem ned i stedet for at spare eller investere dem.

Hvis du har valget mellem at betale 20 % i rente på et kreditkort eller at tjene 2 % i rente på en CD, er det en no-brainer at betale din kreditkortsgæld af. Hvis du gør det modsatte, mister du effektivt 18 % på dine penge.

Givetvis, hvis du ved, at du får brug for at få adgang til pengene inden for mindre end et år, er det måske ikke en mulighed at betale gælden ned. Det er derfor, det er så vigtigt at forstå dine unikke finansielle behov, før du forpligter penge nogen steder.

Målsætninger for kortsigtet investering

Over en tilstrækkelig lang tidshorisont kan du afvente op- og nedture i markedets svingninger og korrektioner. Din prioritet er enkel: Tjen det højest mulige afkast.

Men ved kortsigtet investering overtrumfer andre behov ofte afkastet.

Liquiditet

Hvor hurtigt vil du have brug for at få adgang til dine penge? Alle indlånskonti giver dig mulighed for at få adgang til dine penge med det samme, selv om nogle opkræver en straf for tidlig udbetaling. Og nogle investeringer er lettere at likvidere til kolde, hårde kontanter end andre.

Ingen tab af penge på grund af inflation

Hvis du ikke var bekymret for at miste penge på grund af inflation, ville du bare lade dine kontanter stå på din checkkonto. Men i sidste ende mister hver dollar, du efterlader i kontanter, penge hvert år. Mellem 1914 og 2020 blev der i gennemsnit i et år taget 3,24 % af værdien ud af hver dollar ifølge Trading Economics.

Investering af penge indebærer altid en vis grad af risiko, uanset hvor lille den er. Men når du undlader at investere, risikerer du ikke tab; du garanterer det.

Not Losing Money, Period

Når Warren Buffett blev spurgt om sine regler for investering, svarede han som bekendt: “Den første regel for investeringer er, at man ikke må tabe. Og den anden regel for investeringer er, at man ikke må glemme den første regel. Og det er alle de regler, der er.”

Dette råd gælder dobbelt så meget for kortsigtede investeringer. Hvis du havde råd til at vente på markedsdykker, ville du investere langsigtet for at få et højere afkast. Det faktum, at du overhovedet overvejer kortsigtede investeringer, tyder på, at du ikke har råd til at tabe mange, om nogen, penge på dem.

De sikreste kortsigtede investeringer

Så hvad er nogle relativt sikre steder at parkere dine penge, hvis du skal bruge dem tilbage inden for et år, uden at de mister værdi på grund af inflationen? Her er ni muligheder for kortsigtede investeringer i stigende rækkefølge efter risiko.

Højtydende opsparing

Sparekonti, herunder online og automatiserede opsparingskonti, er forsikret af den føderale regering gennem Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). Dine første 250.000 dollars er garanteret sikre.

Mange banker betaler intet eller næsten intet på opsparingskonti, men nogle opsparingskonti tilbyder årlige procentvise afkast (APY’er) på helt op til 2,5 %. Det er måske ikke meget sammenlignet med aktie- eller ejendomsafkast, men det er ret imponerende for en garanteret sikker konto uden risiko.

Tjek den højtydende opsparingskonto fra CIT Bank som et eksempel; de tilbyder også CD-kontomuligheder og en sparebyggerkonto, der giver en endnu højere rente, hvis du foretrækker det (mere om CD’er om lidt).

Pengemarkedskonti (MMA’er)

En pengemarkedskonto (MMA) svarer til en højtforrentet opsparingskonto, men de fleste kræver et minimumsindskud og begrænser udbetalingerne hver måned. Udbetalinger kan begrænses på baggrund af antallet af transaktioner, et bestemt beløb i dollar eller begge dele.

Det betyder, at de ikke tilbyder den perfekte likviditet som en opsparings- eller checkkonto. De er dog stadig mere fleksible og likvide end en CD.

Hvis du er studerende eller nyuddannet og nybegynder at investere og er på vagt over for enhver risiko, kan pengemarkedskonti være en sikker måde at begynde at investere på. De fleste pengemarkedskonti er forsikret af FDIC, og nogle tilbyder endda bekvemmeligheden af checks.

For eksempler på banker, der tilbyder sikre pengemarkedskonti med et højt afkast, prøv CIT Bank, Nationwide Bank og UFB Direct.

Indlånsbeviser (CD’er)

Ligevel som opsparingskonti og pengemarkedskonti er de fleste CD-konti FDIC-forsikrede og derfor ekstremt sikre.

Men i modsætning til de to andre sætter bankerne strenge grænser for tidlige udbetalinger fra CD’er. Når du sætter penge ind på en CD-konto, accepterer du at lade dem stå der i en bestemt periode; det kan være nogle måneder eller endda år. Jo længere løbetid, jo højere er renten.

I slutningen af denne løbetid frigiver banken dine penge plus de aftalte renter. Så hvis du ved, at du kun har brug for at parkere dine penge i seks måneder eller et år, kan du vælge den løbetid, der passer bedst til dine behov, med fuld sikkerhed for, at du får dine penge tilbage ved udløbet.

Livet er naturligvis ikke altid forudsigeligt. Hvis der opstår en nødsituation, og du har brug for at trække dine penge ud før tid, kan du forvente, at banken vil ramme dig med hårde bøder. Med andre ord skal du ikke placere din nødfond i en CD.

Tjek CIT Bank ud, når du begynder at undersøge mulighederne for CD’er. Du kan også prøve brokered CD’er som et alternativ til bank-CD’er.

Treasury Bills (T-Bills)

Treasury bills er kortfristede obligationer, der sælges af det amerikanske finansministerium med løbetider fra et par dage og op til et år. Jo længere løbetid, jo højere rente, ligesom CD’er.

Når du køber T-Bills, køber du dem med en rabat i forhold til deres pålydende værdi. Hvis en T-Bills pålydende værdi, der betales ved udløb, f.eks. er 1.000 USD, kan du købe den for 975 USD, og så betaler statskassen dig 1.000 USD for den, når den forfalder.

Du kan købe T-Bills direkte fra statskassen eller på det sekundære marked gennem en mæglerkonto som Ally Invest. Når de udstedes første gang, sælger statskassen dem typisk i intervaller på 1.000 dollars.

Da de er bakket op af den amerikanske regering, er T-Bills blandt de sikreste investeringer, du kan foretage. Når det er sagt, er de også blandt de lavest betalende. Men de slår stadig ofte opsparingskonti, pengemarkedskonti og CD’er.

Treasury Inflation Protected Securities (TIPS)

Hvis dit primære mål er ikke at tabe penge på grund af inflation, så er Treasury Inflation Protected Securities (TIPS) noget for dig.

Disse amerikanske statsobligationer giver højere eller lavere afkast baseret på inflationens hastighed som målt ved forbrugerprisindekset (CPI). Når inflationen stiger, giver TIPS mere, og når den falder, giver de mindre.

Lige de andre muligheder ovenfor giver TIPS ikke særlig god indtjening, men du kan i det mindste beskytte dine kontanter mod tab på grund af inflation. Og selv om de oprindeligt sælges for fem-, 10- eller 30-årige løbetider, kan du til enhver tid købe og sælge dem på det sekundære marked, hvilket gør dem mere likvide end en CD. Du kan også investere i ETF’er, der ejer TIPS, hvis du foretrækker det frem for direkte ejerskab af obligationer.

Short-Term Bond ETF’er

Aktivt forvaltede kortfristede obligationsfonde er børshandlede fonde (ETF’er), der investerer i – du gættede det – kortfristede obligationer.

Om obligationsmarkedet indføres en vis volatilitet i dine investeringsbeholdninger, hvilket øger risikoen for kortsigtede investorer, der ønsker at udbetale inden for mindre end et år. Men da disse ETF’er kun investerer i kortfristede obligationer, er denne volatilitet begrænset.

Som ETF’er er der en tendens til, at disse fonde er investeringer med lav risiko og lavt afkast, der er designet til at være mere sikre og stabile end typiske obligationsfonde. Og da ETF’er handles via en mæglerkonto som Robinhood, kan du til enhver tid sælge dem for at likvidere og få adgang til dine penge.

Kommunale obligationer

Mens en byregering er mere tilbøjelig til at misligholde sine forpligtelser end den føderale regering, er langt de fleste byregeringer gode til de penge, du låner dem. Risikoen er lidt højere for kommunale obligationer end statsobligationer, men udbyttet er også højere.

Denne større risiko kommer fra renteudsving snarere end fra misligholdelse af obligationer. Hvis renten stiger, og du er nødt til at sælge, før obligationen forfalder, vil din obligation være mindre værd på det sekundære marked. Men der er ingen, der siger, at du skal købe langsigtede kommunale obligationer. Du kan købe kommunale obligationer, der efter planen udløber inden for et år, hvis du er bekymret for, at rentesvingninger kan påvirke dit afkast.

Arbitragefonde

En arbitragefond udnytter små prisforskelle, hvad enten det er mellem aktier i et selskab på to forskellige børser eller mellem den aktuelle kontantpris på en aktie og værdien af dens futures-kontrakt.

Fonden udfører køb og salg samtidig, hvilket sænker risikoen langt under den risiko, som en typisk aktiefond har. Lad os f.eks. sige, at et selskab handles på både New York Stock Exchange (NYSE) og London Stock Exchange (LSE). På NYSE sælges selskabets aktier til 30,15 USD pr. aktie, men på LSE sælges de til 30,30 USD pr. aktie. Fonden køber aktier til 30,15 USD pr. stk. i store mængder og sælger samtidig det samme antal aktier til 30,30 USD pr. stk. og tager forskellen i lommen.

En unik fordel ved arbitragefonde er, at de er en af de få typer af fonde, der klarer sig bedre, når markederne er præget af stor volatilitet. Mere volatilitet betyder normalt højere risiko for aktieinvestorer, men ikke for arbitragefonde.

I perioder med lav volatilitet har arbitragefonde en tendens til at investere mere i gæld, som er en mere stabil investering. Hvis du ønsker at investere på aktiemarkedet på kort sigt og har en vis risikotolerance, er arbitragefonde en god måde at reducere risikoen i din aktieportefølje på. Du skal blot holde øje med deres omkostningsprocenter, som kan være højere end de fleste investeringsforeninger eller ETF’er.

Selskabsobligationer

Selskabsobligationer findes i et fuldt spektrum af risici, så investor skal være på vagt. Blue chip-selskaber, der har eksisteret siden før dine bedsteforældre blev født, kan være stabile investeringsmuligheder med lav risiko. I den anden ende af spektret findes flyvende virksomheder, der blev født i går og måske ikke ser morgendagen.

Som statsobligationer er virksomhedsobligationer lån med en fast forfaldsdato, der udstedes til virksomheder snarere end til regeringer. Det øger risikoen, men også de potentielle afkast. Læs om det grundlæggende om virksomhedsobligationer og kommunale obligationer for at få flere oplysninger.

For de bedste kortfristede investeringer blandt virksomhedsobligationer skal du kigge efter etablerede, velrenommerede blue chip-mærker med kendte navne. Du kan tage risici andre steder, men blandt dine kortfristede investeringer skal du kun investere i de mest stabile virksomhedsobligationer.

Peer-to-Peer & Crowdfunding-lån

På peer-to-peer- og crowdfunding-websteder stiller du pengene til rådighed for andre låntageres lån.

For at gøre det klart, er det også det, der sker, når du sætter penge ind på en bankkonto. Forskellen er, at med en bankkonto er dine penge forsikret af FDIC, og du får ingen eller kun en lav rente på dem. Med et crowdfunding- eller peer-to-peer-lån påtager du dig risikoen for, at låntageren misligholder sine forpligtelser, men du tjener et meget højere afkast, hvis de betaler som aftalt. Crowdfunding- og peer-to-peer-lån er kortfristede, typisk fra seks måneder til fem år.

Alle investeringsplatforme er forskellige, så undersøg dem grundigt, før du investerer. For peer-to-peer-lån skal du starte med at undersøge Prosper og LendingClub. Hvis du er interesseret i at låne mod fast ejendom, kan du prøve crowdfunding-webstedet Groundfloor, hvor du kan foretage kortfristede lån med sikkerhed i fast ejendom, der giver et afkast på mellem 5 % og 25 %. Du kan også investere i andre virksomheder gennem Worthy Bonds. De tilbyder et afkast på 5 % på alle investeringer.

Bonusidé: Invester gennem din Roth IRA

En anden mulighed, du kan overveje, er at investere penge i en Roth IRA. Med en Roth IRA kan du trække dine bidrag ud uden straf. Du kan endda trække noget indtjening ud til uddannelse eller til at købe dit første hjem.

For eksempel kan du bidrage med penge til din Roth IRA og derefter investere dem i en arbitragefond eller en kortfristet obligations-ETF. Den vil tjene nogle penge for dig i løbet af de næste seks måneder eller et år, og når du så har brug for kontanter, kan du sælge og trække dine oprindelige bidrag ud igen. Din indtjening forbliver i Roth IRA’en og fortsætter med at vokse skattefrit til din pensionering.

Slutord

Når du investerer penge på kort sigt, skal du holde et vågent øje med din risikotolerance. Alles finansielle behov og risikotolerance er unikke.

Husk, at “kortsigtet” ikke i sig selv er ensbetydende med “lavt afkast” eller endog “lav risiko”. Det sidste, du ønsker at gøre, er at gamble med pengene til din lejers depositum, din datters studieafgift eller en hvilken som helst anden regning med en truende leveringsfrist. Sigt efter det bedste afkast, du kan få, uden at bringe umiddelbart nødvendige midler i fare.

Hvad har dine erfaringer været med kortfristede investeringer? Hvor kan du lide at parkere dine penge i et år eller mindre?