Inwestowanie dywidendowe to strategia polegająca na kupowaniu akcji, które wypłacają dywidendy w celu uzyskania regularnego dochodu z inwestycji. Dochód ten jest dodatkiem do wzrostu portfela, ponieważ akcje w nim zawarte zyskują na wartości.
Co to jest inwestowanie dywidendowe?
Dywidendy to płatności dokonywane przez korporację na rzecz akcjonariuszy. Kiedy posiadasz akcje, które wypłacają dywidendy, otrzymujesz udział w zyskach spółki. Inwestowanie w dywidendy pozwala na stworzenie strumienia dochodów oprócz wzrostu wartości rynkowej portfela wynikającego z aprecjacji aktywów.
Doświadczeni inwestorzy dywidendowi lubią inwestować w akcje, które wypłacają duże dywidendy, aby zarabiać pieniądze.
Jak działa inwestowanie w akcje dywidendowe
Kupowanie akcji, które płacą dywidendy, może wynagrodzić cię w czasie, o ile dokonujesz inteligentnych wyborów przy zakupie.
Jeśli spółka, której akcje posiadasz, ma plan reinwestycji dywidend, czyli DRIP, możesz wybrać opcję reinwestowania dywidend w celu zakupu dodatkowych akcji, zamiast wypłacania ich jako zysk. Jest to przydatna strategia, gdy twoje dywidendy są małe, ponieważ firma się rozwija lub nie posiadasz zbyt wielu akcji.
Czy dywidendy są bezpieczne?
Dobrzy inwestorzy dywidendowi zwracają uwagę na bezpieczeństwo dywidendy, czyli na to, na ile prawdopodobne jest, że spółka będzie nadal wypłacać dywidendy na tym samym lub wyższym poziomie. Chociaż istnieją firmy, które oceniają i klasyfikują bezpieczeństwo dywidendy dla różnych akcji, można również zacząć analizować poziom bezpieczeństwa korporacji porównując zyski z wypłatami dywidendy.
Jeśli spółka zarabia 100 milionów dolarów i wypłaca 90 milionów dolarów dywidendy, osiągniesz większy zysk niż gdyby wypłacała tylko 30 milionów dolarów dywidendy. Jeśli jednak wypłaci 90 mln USD dywidendy, a zyski spadną o 10%, firma nie będzie w stanie kontynuować wypłat na tak wysokim poziomie. To z kolei zmniejszy Twój dochód. W tym scenariuszu wypłata dywidendy w wysokości 30 mln USD również może ulec zmniejszeniu, ale o znacznie niższy procent.
Ogólnie rzecz biorąc, spółki, które wypłacają 60% lub mniej zysków w formie dywidendy, są bezpieczniejsze, ponieważ można na nie liczyć pod względem przewidywalności.
Bezpieczeństwo dywidendy zależy również od tego, jak ryzykowna lub nowa jest dana branża. Nawet jeśli spółka ma niski wskaźnik wypłaty dywidendy, wypłata dywidendy jest mniej bezpieczna, jeśli branża jest niestabilna.
Szukaj spółek, które mają historię stabilnych dochodów i przepływów pieniężnych. Im bardziej stabilne są pieniądze wpływające na pokrycie dywidendy, tym wyższy może być wskaźnik wypłaty.
Strategie inwestowania w dywidendy
Dobrzy inwestorzy dywidendowi mają tendencję do skupiania się na podejściu opartym na wysokiej stopie zwrotu z dywidendy lub na strategii wysokiej stopy wzrostu dywidendy. Obie te strategie pełnią różne funkcje w różnych portfelach.
Strategia wysokiej stopy zwrotu z dywidendy koncentruje się na wolno rosnących spółkach, które mają znaczne przepływy pieniężne. Pozwala im to na sfinansowanie dużych wypłat dywidendy i zapewnia natychmiastowy dochód.
Jeśli akcja płaci 1 USD dywidendy, a akcje można kupić za 20 USD, to stopa dywidendy z tej akcji wynosi 5%. Jeśli zainwestujesz 1 mln USD, otrzymasz 50 000 USD dochodu z dywidendy.
Strategia wysokiej stopy wzrostu dywidendy koncentruje się na kupowaniu akcji spółek, które obecnie wypłacają dywidendy niższe od średniej, ale szybko rosną. Pozwala to inwestorom na zakup akcji przynoszących zyski po niższej stopie i uzyskanie dużego bezwzględnego dochodu w dolarach w okresie pięciu lub dziesięciu lat.
Podczas fazy ekspansji Walmartu, spółka była notowana przy tak wysokim wskaźniku ceny do zysków, że stopa dywidendy wydawała się dość niska. Jednak nowe sklepy były otwierane bardzo szybko, a dywidenda na akcję szybko rosła wraz z rosnącymi zyskami. W tym przypadku strategia „kup i trzymaj” przyniosłaby znaczny dochód w miarę wzrostu dywidendy.
Różni inwestorzy dywidendowi mogą preferować jedną strategię nad drugą, w zależności od tego, czy ich celem jest natychmiastowy, stabilny dochód, czy też długoterminowy wzrost i zysk. Przy wyborze strategii należy określić, jaki poziom ryzyka preferujemy i jak długo jesteśmy gotowi czekać, aby dywidendy przyniosły znaczący dochód.
Korzyści podatkowe z inwestowania w dywidendy
Szukaj dywidend, które są oznaczone jako „kwalifikowane”, aby skorzystać z korzyści podatkowych. Większość dochodów z dywidend jest opodatkowana jako zwykły dochód. Jednak kwalifikowane akcje dywidendowe posiadane przez dłuższy okres czasu – zwykle 60 dni lub więcej – są opodatkowane według niższych stawek podatku od zysków kapitałowych.
Jeśli kupisz akcje dywidendowe, aby uzyskać wypłatę dywidendy, a następnie chcesz je szybko sprzedać, będziesz musiał zapłacić zwykłą stawkę podatkową od dochodu z dywidendy.
Rzeczy, na które należy uważać podczas inwestowania w akcje dywidendowe
Jeśli inwestujesz poprzez konto depozytowe zamiast konta gotówkowego, możliwe jest, że twój broker weźmie akcje posiadane przez ciebie i pożyczy je handlowcom, którzy chcą skrócić akcje.
Tacy handlowcy, którzy sprzedali akcje, które posiadałeś bez informowania cię o tym, są odpowiedzialni za wypłacanie ci wszelkich dywidend, które przegapiłeś, ponieważ w rzeczywistości nie posiadasz akcji w tej chwili.
Pieniądze wychodzą z ich konta tak długo, jak utrzymują swoją krótką pozycję otwartą, a ty otrzymujesz depozyt równy temu, co otrzymałbyś w rzeczywistym dochodzie z dywidendy. Ponieważ gotówka nie jest w rzeczywistości dywidendą, jest ona traktowana jako zwykły dochód. Zamiast płacić niską stawkę podatku od dywidend, będziesz musiał zapłacić wyższą stawkę podatku dochodowego od osób fizycznych.
Kluczowe wnioski
- Inwestowanie w dywidendy jest sposobem na stworzenie stałego strumienia dochodów.
- Poszukaj akcji o stabilnym dochodzie i przepływie gotówki.
- Wybierz strategię: wysoki zysk z dywidendy lub wysoki wzrost dywidendy.
- Ustal sobie korzyści podatkowe.
.