Money Crashers

”Jag har lite kontanter på mitt bankkonto och jag behöver få tillgång till dem om mindre än ett år. Var kan jag investera dem på kort sikt för att få bättre avkastning än på mitt checkkonto?”

Jag hör den här frågan hela tiden. Och den goda nyheten är att kortsiktiga investerare har fler alternativ idag än någonsin tidigare. Även om kortsiktiga investeringar ofta – men inte i sig – är mindre riskfyllda, ger de vanligtvis lägre avkastning än långsiktiga investeringar.

Många av alternativen nedan är så säkra att de är garanterade av den federala regeringen. Andra erbjuder avkastning som konkurrerar med till och med långsiktiga investeringar men kommer också med en extra portion risk. Åtminstone bör du kunna undvika att förlora pengar på grund av inflationen med liten eller ingen risk.

Här är vad alla investerare behöver veta om kortsiktiga investeringar innan de parkerar sina pengar under ett år.

För du investerar …

För du fattar några investeringsbeslut bör du ta en noggrann titt på dina skulder. Om du har kreditkortsskulder med hög ränta eller andra skulder utan säkerhet kan det vara bättre att använda dina extra pengar till att betala av dessa i stället för att spara eller investera dem.

Om du har ett val mellan att betala 20 % ränta på ett kreditkort eller att tjäna 2 % ränta på en CD-skiva är det en självklarhet att betala av kreditkortsskulden. Att göra något annat är att i praktiken förlora 18 % på dina pengar.

Givetvis, om du vet att du kommer att behöva få tillgång till pengarna inom mindre än ett år kanske det inte är ett alternativ att betala av skulden. Det är därför det är så viktigt att förstå dina unika finansiella behov innan du satsar pengar någonstans.

Mål för kortsiktiga investeringar

Om en tillräckligt lång tidshorisont kan du vänta ut upp- och nedgångarna i marknadens svängningar och korrigeringar. Din prioritering är enkel: Tjäna högsta möjliga avkastning.

Men vid kortsiktiga investeringar trumfar andra behov ofta avkastningen.

Likviditet

Hur snabbt behöver du få tillgång till dina pengar? Alla inlåningskonton låter dig få tillgång till dina pengar omedelbart, även om vissa tar ut en straffavgift för förtida uttag. Och vissa investeringar är lättare att avveckla till kalla, hårda kontanter än andra.

Inte förlora pengar på grund av inflation

Om du inte var orolig för att förlora pengar på grund av inflation skulle du bara lämna dina kontanter på ditt checkkonto. Men i slutändan förlorar varje dollar som du lämnar i kontanter pengar varje år. Mellan 1914 och 2020 förlorade varje dollar i genomsnitt 3,24 procent av sitt värde, enligt Trading Economics.

Investera pengar innebär alltid en viss risk, oavsett hur liten den är. Men när du misslyckas med att investera riskerar du inte en förlust; du garanterar den.

Inte förlora pengar, punkt slut

När Warren Buffett tillfrågades om sina regler för investeringar svarade han som bekant: ”Den första regeln för investeringar är att inte förlora. Och den andra regeln för investeringar är att inte glömma den första regeln. Och det är alla regler som finns.”

Detta råd gäller dubbelt för kortsiktiga investeringar. Om du hade råd att vänta ut marknadsdippar skulle du investera långsiktigt för att få högre avkastning. Det faktum att du ens överväger kortsiktiga investeringar tyder på att du inte har råd att förlora mycket, om ens några, pengar på dem.

Säkraste kortsiktiga investeringar

Så vad finns det för relativt säkra ställen där du kan parkera dina pengar om du behöver dem tillbaka inom ett år, utan att de förlorar i värde på grund av inflationen? Här är nio alternativ för kortsiktiga investeringar, i stigande ordning efter risk.

Högavkastande sparande

Sparkonton, inklusive online- och automatiska sparkonton, är försäkrade av den federala regeringen genom Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). Dina första 250 000 dollar är garanterat säkra.

Många banker betalar ingenting eller nästan ingenting på sparkontosaldon, men vissa sparkonton erbjuder årliga procentuella avkastningar (APY) så höga som 2,5 %. Det kanske inte är mycket jämfört med aktie- eller fastighetsavkastning, men det är ganska imponerande för ett garanterat säkert konto utan risk.

Kontrollera det högavkastande sparkontot från CIT Bank som ett exempel; de erbjuder också CD-konto-alternativ och ett sparkontobyggarkonto som ger en ännu högre ränta om du föredrar det (mer om CD-konton inom kort).

Pengemarknadskonton (MMA)

Ett penningmarknadskonto (MMA) liknar ett sparkonto med hög avkastning, men de flesta kräver en minsta insättning och begränsar uttagen varje månad. Uttagen kan begränsas baserat på antalet transaktioner, ett specifikt dollarbelopp eller båda.

Det innebär att de inte erbjuder samma perfekta likviditet som ett spar- eller checkkonto. De förblir dock mer flexibla och likvida än en CD.

Om du är en student eller nyutexaminerad som är nybörjare på att investera och är försiktig med alla risker kan penningmarknadskonton vara ett säkert sätt att börja investera. De flesta penningmarknadskonton är försäkrade av FDIC, och vissa erbjuder även bekvämligheten med checkar.

För exempel på banker som erbjuder säkra penningmarknadskonton med hög avkastning, prova CIT Bank, Nationwide Bank och UFB Direct.

Certificates of Deposit (CDs)

I likhet med sparkonton och penningmarknadskonton är de flesta CD-konton FDIC-försäkrade och därför extremt säkra.

Men till skillnad från de andra två sätter bankerna strikta gränser för förtida uttag från CD-konton. När du sätter in pengar på ett CD-konto går du med på att lämna dem där under en viss tid; det kan handla om månader eller till och med år. Ju längre löptid desto högre ränta.

I slutet av denna löptid frigör banken dina pengar plus den överenskomna räntan. Så om du vet att du bara behöver parkera dina pengar i sex månader eller ett år kan du välja den längd på löptiden som bäst passar dina behov, med full garanti för att du får tillbaka dina pengar på förfallodagen.

Självklart är livet inte alltid förutsägbart. Om en nödsituation uppstår och du behöver ta ut dina pengar i förtid kan du räkna med att banken kommer att slå dig med hårda straffavgifter. Med andra ord, placera inte din nödfond i en CD.

Kontrollera CIT Bank när du börjar utforska alternativ för CD:s. Du kan också prova brokered CDs som ett alternativ till bank-CDs.

Treasury Bills (T-Bills)

Treasury Bills är kortfristiga obligationer som säljs av det amerikanska finansdepartementet med en löptid som sträcker sig från ett par dagar upp till ett år. Ju längre löptid desto högre ränta, precis som CD:s.

När du köper T-bills köper du dem till en rabatt från deras nominella värde. Om till exempel en T-Bills nominella värde som betalas vid förfall är 1 000 dollar, kan du köpa den för 975 dollar, och sedan betalar statskassan dig 1 000 dollar för den när den förfaller.

Du kan köpa T-Bills direkt från statskassan eller på andrahandsmarknaden via ett mäklarkonto som Ally Invest. När de först emitteras säljer statskassan dem vanligtvis i steg om 1 000 dollar.

Med tanke på att de backas upp av USA:s regering är T-Bills bland de säkraste investeringarna du kan göra. Med det sagt är de också bland de lägst betalande. Men de slår ändå ofta sparkonton, penningmarknadskonton och CD:s.

Treasury Inflation Protected Securities (TIPS)

Om ditt primära mål är att inte förlora pengar på grund av inflationen är Treasury Inflation Protected Securities (TIPS) något för dig.

Dessa amerikanska statsobligationer erbjuder högre eller lägre avkastning baserat på inflationens hastighet, mätt med konsumentprisindex (KPI). När inflationen ökar ger TIPS mer betalt, och när den minskar ger de mindre betalt.

Likt de andra alternativen ovan ger TIPS inte särskilt bra betalt, men du kan åtminstone skydda dina kontanter från förluster till följd av inflationen. Och även om de ursprungligen säljs för löptider på fem, tio eller 30 år kan du köpa och sälja dem på andrahandsmarknaden när som helst, vilket gör dem mer likvida än en CD. Du kan också investera i ETF:er som äger TIPS om du föredrar det framför direkt ägande av obligationer.

Short-Term Bond ETFs

Aktivt förvaltade kortfristiga obligationsfonder är börshandlade fonder (ETF:er) som investerar i – du gissade det – kortfristiga obligationer.

Obligationsmarknaden introducerar en viss volatilitet i dina investeringsinnehav, vilket ökar risken för kortsiktiga investerare som vill ta ut pengar på under ett år. Men eftersom dessa ETF:er endast investerar i kortfristiga obligationer är denna volatilitet begränsad.

Som ETF:er brukar dessa fonder vara investeringar med låg risk och låg avkastning som är utformade för att vara säkrare och mer stabila än typiska obligationsfonder. Och eftersom ETF:er handlas via ett mäklarkonto som Robinhood kan du sälja dem när som helst för att likvidera och få tillgång till dina pengar.

Kommunala obligationer

Som en stadsregering har större sannolikhet för betalningsinställelse än den federala regeringen är den stora majoriteten av stadsregeringarna bra för de pengar du lånar ut till dem. Risken är något högre för kommunala obligationer än för statsobligationer, men avkastningen är också högre.

Denna större risk kommer från räntesvängningar, snarare än från obligationsutfall. Om räntorna stiger och du måste sälja innan obligationen förfaller kommer din obligation att vara värd mindre på andrahandsmarknaden. Men ingen säger att du måste köpa långsiktiga kommunala obligationer. Du kan köpa kommunala obligationer som enligt planerna ska förfalla inom ett år om du är orolig för att räntesvängningar ska påverka din avkastning.

Arbitragefonder

En arbitragefond drar nytta av små prisskillnader, oavsett om det är mellan aktier i ett företag på två olika börser eller mellan det aktuella kontantpriset på en aktie och värdet på dess terminskontrakt.

Fonden genomför köpet och försäljningen samtidigt, vilket gör att risken sjunker långt under den för en typisk aktiefond. Säg till exempel att ett företag handlas på både New York Stock Exchange (NYSE) och London Stock Exchange (LSE). På NYSE säljs aktien för 30,15 dollar per aktie, men på LSE säljs den för 30,30 dollar per aktie. Fonden köper aktier till 30,15 dollar per styck i bulk och säljer samtidigt samma antal aktier till 30,30 dollar per styck, och får tillbaka skillnaden.

En unik fördel med arbitragefonder är att de är en av de få typer av fonder som presterar bättre när marknaderna uppvisar hög volatilitet. Mer volatilitet innebär vanligtvis högre risk för aktieinvesterare, men inte för arbitragefonder.

Under perioder med låg volatilitet tenderar arbitragefonder att investera mer i skulder, en mer stabil investering. Om du vill investera på aktiemarknaden på kort sikt och har en viss risktolerans är arbitragefonder ett utmärkt sätt att minska risken i din aktieportfölj. Håll bara ett öga på deras kostnadsnivåer, som kan vara högre än de flesta värdepappersfonder eller ETF:er.

Företagsobligationer

Företagsobligationer finns i ett helt spektrum av risker, så investerare se upp. Blue chip-företag som har funnits sedan innan dina farföräldrar föddes kan utgöra stabila investeringsalternativ med låg risk. I andra änden av spektrumet finns fly-by-night-företag som föddes i går och kanske inte ser morgondagen.

Likt statsobligationer är företagsobligationer lån med ett fast förfallodatum som utfärdas till företag snarare än till regeringar. Det ökar risken men också den potentiella avkastningen. Läs om grunderna för företagsobligationer och kommunala obligationer för mer information.

För de bästa kortsiktiga investeringarna bland företagsobligationer ska du leta efter etablerade, välrenommerade blue chip-varumärken med välkända namn. Du kan ta risker på annat håll, men bland dina kortsiktiga investeringar ska du bara investera i de mest stabila företagsobligationerna.

Peer-to-peer & Crowdfunding-lån

På peer-to-peer- och crowdfunding-webbplatser tillhandahåller du pengarna för andra låntagares lån.

För att vara tydlig är det också vad som händer när du sätter in pengar på ett bankkonto. Skillnaden är att med ett bankkonto är dina pengar försäkrade av FDIC, och du får ingen eller låg ränta på dem. Med ett crowdfunding- eller peer-to-peer-lån tar du på dig risken att låntagaren inte kan betala, men du får en mycket högre avkastning om låntagaren betalar som överenskommet. Crowdfunding- och peer-to-peer-lån är kortsiktiga, vanligtvis mellan sex månader och fem år.

Alla investeringsplattformar är olika, så undersök dem noggrant innan du investerar. När det gäller peer-to-peer-lån kan du börja med att undersöka Prosper och LendingClub. Om du är intresserad av att låna mot fastigheter kan du prova crowdfunding-webbplatsen Groundfloor, där du kan göra kortfristiga lån med säkerhet i fastigheter som ger mellan 5 % och 25 % avkastning. Du kan också investera i andra företag genom Worthy Bonds. De erbjuder en avkastning på 5 % på alla investeringar.

Bonusidé: Investera via din Roth IRA

Ett annat alternativ att överväga är att investera pengar i en Roth IRA. Med en Roth IRA kan du ta ut dina bidrag utan straffavgift. Du kan till och med ta ut en del av inkomsterna för utbildning eller för att köpa din första bostad.

Du kan till exempel bidra med pengar till din Roth IRA och sedan investera dem i en arbitragefond eller en ETF för kortfristiga obligationer. Den kommer att tjäna lite pengar åt dig under de kommande sex månaderna eller året, och när du sedan behöver kontanter kan du sälja och ta ut dina ursprungliga bidrag igen. Dina intäkter kommer att stanna kvar i Roth IRA och fortsätta växa skattefritt för din pension.

Slutord

När du investerar pengar på kort sikt ska du hålla ett vakande öga på din risktolerans. Allas finansiella behov och risktolerans är unika.

Håll i minnet att ”kortsiktigt” inte i sig betyder ”låg avkastning” eller ens ”låg risk”. Det sista du vill göra är att satsa pengarna på din hyresgästs säkerhetsdeposition, din dotters skolavgift eller någon annan räkning med en överhängande leveranstid. Sträva efter den bästa avkastning du kan få utan att sätta omedelbart nödvändiga medel i fara.

Vilka erfarenheter har du gjort av kortsiktiga investeringar? Var vill du parkera dina pengar under ett år eller mindre?