Dividendeninvestition ist eine Strategie, bei der Aktien gekauft werden, die Dividenden ausschütten, um ein regelmäßiges Einkommen aus Ihren Investitionen zu erhalten. Dieses Einkommen kommt zu dem Wachstum hinzu, das Ihr Portfolio erfährt, wenn die darin enthaltenen Aktien an Wert gewinnen.
Was ist Dividendeninvestition?
Dividenden sind Zahlungen eines Unternehmens an seine Aktionäre. Wenn Sie Aktien besitzen, die Dividenden ausschütten, erhalten Sie einen Anteil am Gewinn des Unternehmens. Dividendeninvestitionen ermöglichen es Ihnen, einen Einkommensstrom zusätzlich zum Wachstum des Marktwerts Ihres Portfolios aufgrund von Wertsteigerungen zu schaffen.
Erfahrene Dividendeninvestoren investieren gerne in Aktien, die hohe Dividenden zahlen, um Geld zu verdienen.
Wie Dividendeninvestitionen funktionieren
Der Kauf von Aktien, die Dividenden ausschütten, kann sich im Laufe der Zeit lohnen, solange Sie intelligente Kaufentscheidungen treffen.
Wenn das Unternehmen, von dem Sie Aktien besitzen, einen Dividenden-Wiederanlageplan (DRIP) anbietet, können Sie sich dafür entscheiden, Ihre Dividenden wieder anzulegen, um zusätzliche Aktien zu kaufen, anstatt sie als Gewinn auszahlen zu lassen. Dies ist eine nützliche Strategie, wenn Ihre Dividenden gering sind, entweder weil das Unternehmen wächst oder weil Sie nicht viele Aktien besitzen.
Sind Dividenden sicher?
Gute Dividendenanleger achten in der Regel auf die Dividendensicherheit, d.h. darauf, wie wahrscheinlich es ist, dass ein Unternehmen weiterhin Dividenden in gleicher oder höherer Höhe ausschüttet. Es gibt zwar Unternehmen, die die Dividendensicherheit für verschiedene Aktien bewerten und einstufen, aber Sie können das Sicherheitsniveau eines Unternehmens auch analysieren, indem Sie die Erträge mit den Dividendenzahlungen vergleichen.
Wenn ein Unternehmen 100 Mio. $ verdient und 90 Mio. $ an Dividenden ausschüttet, machen Sie mehr Gewinn, als wenn es nur 30 Mio. $ an Dividenden zahlt. Wenn es jedoch 90 Millionen Dollar an Dividenden ausschüttet und die Gewinne um 10 % sinken, kann das Unternehmen nicht mehr mit der gleichen hohen Rate zahlen. Dadurch verringert sich wiederum Ihr Einkommen. Die Dividendenausschüttung in Höhe von 30 Mio. $ könnte in diesem Szenario ebenfalls sinken, allerdings um einen viel geringeren Prozentsatz.
Im Allgemeinen sind Unternehmen, die 60 % oder weniger der Gewinne als Dividenden ausschütten, sicherer, weil man sich auf ihre Vorhersehbarkeit verlassen kann.
Die Sicherheit von Dividenden hängt auch davon ab, wie riskant oder neu eine Branche ist. Selbst wenn ein Unternehmen eine niedrige Dividendenausschüttungsquote hat, ist Ihre Dividendenzahlung weniger sicher, wenn die Branche instabil ist.
Suchen Sie nach Unternehmen, die in der Vergangenheit stabile Erträge und einen stabilen Cashflow hatten. Je stabiler das Geld ist, das zur Deckung der Dividende eingeht, desto höher kann die Ausschüttungsquote sein.
Strategien für Dividendeninvestitionen
Gute Dividendenanleger neigen dazu, sich entweder auf einen Ansatz mit hoher Dividendenrendite oder auf eine Strategie mit hoher Dividendenwachstumsrate zu konzentrieren. Beide erfüllen unterschiedliche Funktionen in verschiedenen Portfolios.
Eine Strategie mit hoher Dividendenrendite konzentriert sich auf langsam wachsende Unternehmen, die über einen beträchtlichen Cashflow verfügen. Dadurch können sie hohe Dividendenzahlungen finanzieren und ein sofortiges Einkommen erzielen.
Wenn eine Aktie eine Dividende von 1 $ zahlt und Sie Aktien für 20 $ kaufen können, hat die Aktie eine Dividendenrendite von 5 %. Wenn Sie 1 Million Dollar investieren, würden Sie 50.000 Dollar an Dividendeneinkommen erhalten.
Eine Strategie mit hoher Dividendenwachstumsrate konzentriert sich auf den Kauf von Aktien von Unternehmen, die derzeit unterdurchschnittliche Dividenden zahlen, aber schnell wachsen. Auf diese Weise können Anleger rentable Aktien zu einem niedrigeren Satz kaufen und über einen Zeitraum von fünf oder zehn Jahren ein hohes absolutes Einkommen in Dollar erzielen.
Während der Expansionsphase von Walmart wurde das Unternehmen zu einem so hohen Kurs-Gewinn-Verhältnis gehandelt, dass die Dividendenrendite recht gering erschien. Es wurden jedoch rasch neue Geschäfte eröffnet, und die Dividende pro Aktie stieg schnell, da die Gewinne stiegen. In diesem Fall hätte eine „Buy-and-hold“-Strategie bei steigenden Dividenden zu erheblichen Erträgen geführt.
Die verschiedenen Dividendenanleger können eine Strategie einer anderen vorziehen, je nachdem, ob sie ein sofortiges, stabiles Einkommen oder langfristiges Wachstum und Gewinn anstreben. Legen Sie bei der Wahl einer Strategie fest, welches Risiko Sie bevorzugen und wie lange Sie bereit sind zu warten, bis Ihre Dividenden ein substanzielles Einkommen erwirtschaften.
Steuerliche Vorteile von Dividendeninvestitionen
Suchen Sie nach Dividenden, die als „qualifiziert“ eingestuft sind, um von Steuervorteilen zu profitieren. Die meisten Einkünfte aus Dividenden werden als normale Einkünfte besteuert. Qualifizierte Dividendenaktien, die über einen längeren Zeitraum – in der Regel 60 Tage oder mehr – gehalten werden, werden jedoch zu den niedrigeren Kapitalertragssteuersätzen besteuert.
Wenn Sie Dividendenaktien kaufen, um die Dividendenzahlung zu erhalten, und sie dann schnell verkaufen wollen, müssen Sie Ihren regulären Steuersatz auf die Dividendenerträge zahlen.
Worauf Sie bei Dividendeninvestitionen achten sollten
Wenn Sie über ein Margin-Konto statt über ein Barkonto investieren, ist es möglich, dass Ihr Makler Aktien, die Sie besitzen, an Händler verleiht, die die Aktie leerverkaufen wollen.
Diese Händler, die die von Ihnen gehaltenen Aktien verkauft haben, ohne Sie davon in Kenntnis zu setzen, sind dafür verantwortlich, Ihnen die entgangenen Dividenden zu zahlen, da Sie die Aktien im Moment gar nicht besitzen.
Das Geld wird von ihrem Konto abgezogen, solange sie ihre Short-Position offen halten, und Sie erhalten eine Einlage in Höhe der tatsächlichen Dividendenerträge, die Sie erhalten hätten. Da es sich bei dem Geld nicht um eine tatsächliche Dividende handelt, wird es als normales Einkommen behandelt. Anstatt den niedrigen Dividendensteuersatz zu zahlen, müssen Sie Ihren höheren persönlichen Einkommensteuersatz entrichten.
Key Takeaways
- Dividendeninvestitionen sind eine Möglichkeit, einen stetigen Einkommensstrom zu erzeugen.
- Suchen Sie nach Aktien mit stabilem Einkommen und Cashflow.
- Wählen Sie eine Strategie: hohe Dividendenrendite oder hohes Dividendenwachstum.
- Sichern Sie sich Steuervorteile.