Weekly Optionen. Gemeinhin als Weeklies bezeichnet, handelt es sich dabei um Optionen, die mit einer Frist von etwa einer Woche bis zum Verfall notiert sind (traditionelle Optionen haben in der Regel Monate oder Jahre bis zum Verfall). Weeklies sind für Daytrader auf viele der bekanntesten Aktien, auf ETFs und Exchange Traded Notes (ETNs) sowie auf marktbreite Indizes in den Vereinigten Staaten erhältlich. Wöchentliche Optionen, die für Aktien und ETFs oder ETNs notiert sind, werden amerikanisch ausgeübt und physisch abgewickelt.
Viele Daytrader sahen die lange Laufzeit traditioneller Optionen als großen Nachteil an. Für diese Daytrader sind wöchentliche Optionen ein Wendepunkt. Sie bieten dem Daytrader die Möglichkeit, die Hebelwirkung von Optionen zu nutzen (was bedeutet, dass weniger Kapital in einzelnen Geschäften gebunden ist) und gleichzeitig weiterhin kurzfristige Strategien zu verfolgen.
Wöchentliche Kontrakte werden jeden Donnerstag erstellt und verfallen am folgenden Freitag für Aktien und ETFs/ETNs. Wöchentliche Indexoptionen hingegen enden je nach Index entweder am Donnerstag oder am Freitag. Wie der Name schon sagt, haben sie eine Laufzeit von einer Woche oder sieben Handelstagen.
Einer der Hauptvorteile für Daytrader, die von der erhöhten Volatilität, die mit dem Verfall und dem damit verbundenen Zeitverfall von Optionen einhergeht, profitieren wollen, ist die Tatsache, dass wöchentliche Optionen 52 Verfallsperioden pro Jahr bieten, was die Möglichkeiten des Händlers, Verfallschancen zu nutzen, deutlich erhöht.
Allerdings können wöchentliche Optionen, auch wenn sie dem Daytrader eine Reihe von Vorteilen bieten, auch zum Nachteil des Händlers wirken, da die Zeit von entscheidender Bedeutung ist. Zwar zahlt ein Optionskäufer für eine wöchentliche Option einen niedrigeren Preis als für eine Standardoption, doch sobald er in den Handel eingestiegen ist, bleibt ihm nur ein sehr begrenztes Zeitfenster, vor allem, wenn sich der Handel entgegen der beabsichtigten Richtung entwickelt. Für einen Daytrader ist es schwierig, den Handel durch Anpassung der Ausübungspreise zu korrigieren. Es bleibt auch wenig Zeit für eine Kurserholung durch den Basiswert.